巨丰投顾：A股展开估值修复行情 盘面简述 周五，A股震荡走低，呈现普跌格局。盘面上，教育、工程咨询服务领涨，房地产、证券等行业逆市上涨；游戏、风电、光伏、生物制品、电源设备、化学制药、通信设备、中药、医疗服务、家电、小金属等行业跌幅居前。题材股方面，新型城镇化、职业教育、租售同权、海绵城市、装配建筑等领涨，液冷概念、CPO概念、F5G概念、麒麟电池、新冠药物等概念领跌。 热点板块 教育板块走强：科德教育20cm涨停，创业黑马涨逾12%，学大教育、国新文化涨停，全通教育、传智教育、美吉姆、中公教育等涨逾5%。 工程咨询走强：新城市20cm涨停，启迪设计涨逾10%，设计总院、华设集团涨停，设研院、苏交科、华建集团、中设股份、蕾奥规划等涨逾6%。 房地产开发走强：华夏幸福、中交地产、天保基建、上实发展涨停，财信发展、沙河股份、中国武夷、华发股份、浦东金桥、金地集团等涨逾5%。 消息面 4月财新中国制造业PMI录得49.5 时隔两个月再度收缩 5月4日公布的4月财新中国制造业采购经理指数（PMI）录得49.5，低于3月0.5个百分点，2月以来首次落至收缩区间。 全球多国加快去美元化 2022年全球央行增持黄金量创历史新高 美联储加息带动美元升值收割全球资产，美元几乎成了美国政府制裁其他国家的工具。然而眼下，尽管美元依旧是世界上最主要的储备货币，但为了保证本国经济安全，今年以来，全球多国“去美元化”的步伐似乎开始加速。 美国多家地区性银行股价持续下跌 热门中概股普涨 美东时间周四，美股三大指数集体收跌，道指跌0.86%，纳指跌0.49%，标普500指数跌0.72%，航空公司、汽车零件板块跌幅居前，西南航空、西空航空跌超4%。地区性银行股再度大跌，阿莱恩斯西部银行跌超38%，第一地平线国家银行跌超33%，联信银行跌超12%。贵金属板块走高，科尔戴伦矿业涨超5%，纽曼矿业、皇家黄金涨超4%。热门中概股普涨，蔚来、小鹏汽车、理想汽车涨超5%，哔哩哔哩、百度涨超4%，腾讯音乐、京东涨超3%。 巨丰观点 早盘沪深两市走势分化，沪指冲高回落，深成指、创业板、科创板低开低走。金融股表现活跃，证券、银行走强，保险板块冲高回落；工程咨询、房地产等板块涨幅居前。ChatGPT概念冲高回落，教育板块领涨，游戏、CPO概念、算力概念大幅回调。此外，光伏、风电走弱拖累创业板表现，市场总体呈现普跌格局，超4000股下跌。 午后，酿酒、房地产行业拉升，传媒、计算机应用等跌幅收窄，但保险股跌幅加深；股指维持低位震荡走势。题材股方面，数据要素、信创、海绵城市概念走强，液冷概念、光通信模块、CPO概念、新冠药物等题材股大幅下跌。北证50指数午后涨超2%，领涨个股多数与数字经济相关。北向资金午后净流入近20亿元，市场下跌个股减少至3500只左右。 总体看，上证指数3400点关前遇阻后震荡回落，在3200点附近获得支撑后重拾升势，金融、建筑、交通等低估蓝筹股成为市场新的上涨推手，前期热点人工智能概念则分化并退潮。两市成交量连续21天突破万亿。 投资建议 在经济复苏预期下，A股有望步入中长期牛市行情；而美元持续加息以及近期美国银行业危机则是行情的重要干扰因素。外资年内大幅净流入A股，积极做多中国资产。连续上涨后，沪指在3400点遇阻回落展开调整，数字经济与国资改革两大主线出现分化并退潮。业绩披露结束后，市场迎来估值修复行情，金融、港口、公路等绩优板块迎来反弹，而人工智能板块则大幅分化。投资者可以适当控制仓位，把握交易性机会。 |
