AI眼镜有望迎来又一波“上新潮”。5月19日，华为将召开新品发布会，发布新款“智能眼镜”；5月20-21日，谷歌将举行2025年I/O大会，也可能展示搭载Gemini模型的AI眼镜原型；苹果也可能在2026年推出首款AI智能眼镜。 AI眼镜被认为是AI终端落地的最佳方向之一，用户可以第一视角进行人机交互，实现实时翻译、物体识别、智能问答等功能，未来有望成为用户全场景的智能助手。 今年以来，海外的Meta、苹果、亚马逊等科技巨头，以及国内小米、华为、字节、AR四小龙等各大厂商都密集推出相关AI眼镜产品。 目前国内AI眼镜已进入规模化商用阶段。比如，国内AI眼镜龙头Rokid透露，过去三个月，其AI眼镜全球已交定金订单已超25万台，今年内有望全部交付。同时，Rokid已一次锁定约20万台的供应量。 而4月末，最高决策层在地方调研中亲自体验佩戴AI眼镜，彰显出顶层政策对AI眼镜等新兴消费高度重视的信号，也有望加速我国AI眼镜产业的发展。 此外，在功能体验方面，智能眼镜产品正从基础硬件叠加阶段，逐步向智能辅助与智能助理方向发展。未来AI眼镜有望成为智能协同与计算终端，其起量或许会比预期的更迅速。 展望后市，光大证券分析称，随着大厂新品密集发布，AI眼镜市场规模有望加速扩张。预计2025年全球AI眼镜销售有望达到550万台，同比增135%，而中国供应链将占据50%以上份额。落脚到A股市场，可关注AI眼镜整机制造规模领先的企业，以及光学显示、语音交互、端侧算力等三大核心环节的零部件供应商。 生产AI眼镜芯片上市公司 AI眼镜芯片概念股一览如下： 1、富瀚微(300613)公司最新发布的AI眼镜芯片产品已经可以成功接入国产开源大模型 富瀚微(300613)在互动平台表示，目前公司高度重视大模型技术对未来世界的重塑并正在做相应努力。以最新发布的AI眼镜芯片MC6350为例，该产品已经可以成功接入国产开源大模型等各类模型，为协助客户开发更智能的终端产品打下技术基础。 2、希荻微(688173)公司部分芯片产品今年已实现向AI眼镜客户出货 希荻微(688173)在互动平台表示，2025年，公司部分芯片产品已实现向AI眼镜客户出货，但销售数量和金额占比较小，请理性判断并注意投资风险。 |
