瑞达期货：燃油冲高回落 低高硫价差走阔
盘面情况：上海期货交易所FU2105合约开盘报2240元/吨，最高报2248元/吨，最低报2206元/吨，收盘报2218元/吨，较上一交易日上涨17元/吨，涨幅0.77%。成交量为109.36万手，持仓量增加5246手至38.51万手。上海国际能源交易中心LU2105合约开盘报2977元/吨，最高报2990元/吨，最低报2932元/吨，收盘报2952元/吨，较上一交易日上涨37元/吨，涨幅1.27%。成交量为42255手，持仓量增加5836手至101795手。 消息面：1、新加坡企业发展局(ESG)公布的数据显示，截至1月27日当周新加坡包括燃料油及低硫含蜡残油在内的残渣燃料油库存减少120.8万桶至2079.1万桶；包括石脑油、汽油、重整油在内的轻质馏分油库存减少152.6万桶至1396.2万桶；中质馏分油库存减少108.4万桶至1407.4万桶。2、波罗的海贸易海运交易所数据显示，整体干散货运价指数下跌64点，跌幅为4.43%，报1380点。 现货价格：2月2日新加坡燃料油（高硫380Cst）现货报价337.69美元/吨，较上一日上涨8.82美元/吨（按当日人民币汇率折算为2186元/吨，不包含运费等费用）；0.5%低硫燃料油现货报价451.83美元/吨，较上一日上涨12.15美元/吨。 仓单库存：上海期货交易所燃料油期货仓单为227940吨，较上一交易日减少1970吨。上海国际能源交易中心低硫燃料油仓库期货仓单为37330吨，较上一交易日持平；厂库期货仓单为0吨，较上一交易日持平。 主力持仓：上海期货交易所公布的前二十名持仓显示，FU2105合约买单持仓增加683手至197267手，卖单持仓增加9999手至269850手，净持仓为卖单72583手，较前一交易日增加5564手，空单增仓，净空单呈现增加。 观点总结：OPEC+主要产油国表示将严守减产承诺，沙特2月额外减产100万桶/日，API数据显示上周美国原油及成品油库存下降，国际原油期价呈现震荡上涨；新加坡市场燃料油价格上涨，低硫与高硫燃料油价差升至114.14美元/吨；新加坡燃料油库存降至2079万桶左右；上期所燃料油期货仓单降至22.8万吨左右。LU2105合约与FU2105合约价差为734元/吨，较上一交易日上涨16元/吨。技术上，FU2105合约冲高回落，期价趋于测试2270-2300一线压力，建议短线2150-2300区间交易。LU2105合约冲高回落，期价测试3000区域压力，下方考验20日均线支撑，建议短线以2840-3000区间交易为主。 |
