瑞达期货:燃油震荡上涨 低高硫价差走阔
盘面情况:上海期货交易所FU2201合约开盘报3031元/吨,最高报3087元/吨,最低报2989元/吨,收盘报3060元/吨,较上一交易日上涨46元/吨,涨幅为1.53%。成交量为114.52万手,持仓量减少15002手至26.34万手。上海国际能源交易中心LU2201合约开盘报3968元/吨,最高报4017元/吨,最低报3910元/吨,收盘报3910元/吨,较上一交易日上涨45元/吨,涨幅为1.14%。成交量为85647手,持仓量减少376手至55692手。 消息面:1、新加坡企业发展局(ESG)公布的数据显示,截至10月20日当周新加坡包括燃料油及低硫含蜡残油在内的残渣燃料油库存增加13.8万桶至2169.1万桶;包括石脑油、汽油、重整油在内的轻质馏分油库存增加79.6万桶至1234.4万桶;中质馏分油库存减少52.7万桶至981万桶。2、波罗的海贸易海运交易所数据显示,整体干散货运价指数下跌243点,跌幅为5.22%,报4410点。 现货价格:10月22日新加坡燃料油(高硫380Cst)现货报价464.68美元/吨,较上一日下跌11.39美元/吨(按当日人民币汇率折算为2975元/吨,不包含运费等费用);0.5%低硫燃料油现货报价609.35元/吨,较上一日下跌1.89美元/吨。 仓单库存:上海期货交易所燃料油期货仓单为4360吨,较上一交易日持平。上海国际能源交易中心低硫燃料油仓库期货仓单为31970吨,较上一交易日持平;厂库期货仓单为0吨,较上一交易日持平。 主力持仓:上海期货交易所公布的前二十名持仓显示,FU2201合约买单持仓减少11827手至154848手,卖单持仓减少8326手至178821手,净持仓为卖单23973手,较前一交易日增加6208手,多单减幅大于空单,净空单出现增加。 观点总结:全球能源供应短缺忧虑支撑油市,美国库欣原油库存降至低位,国际原油震荡上涨;新加坡燃料油市场下跌,低硫与高硫燃料油价差升至144.67美元/吨。LU2201合约与FU2201合约价差为925元/吨,较上一交易日回落5元/吨。国际原油震荡上行,超低硫燃料油裂解价差攀升至近八个月高位,燃料油期价呈现高位震荡。技术上,FU2201合约回升,期价考验2950区域支撑,建议短线2950-3150区间交易为主。LU2201合约收涨,期价继续测试4050区域压力,短线呈现震荡走势。操作上,短线3850-4050区间交易为主。 |