机构积极布局OLED板块 OLED概念股投资机会
从3月份开启的强势反弹，在市场突破3000点之后开始震荡，从机构投资者的视角看，在后市方向不明的情况下，具有巨大想象空间、真实业绩成长的板块，成为关注的重点。随着智能汽车、VR、人工智能等，以及卷土重来的互联网金融等概念遭轮番炒作之后，行业发展确定、趋势发展向好的OLED板块，被机构投资者积极布局。 在机构投资者看来，OLED逐步取代LCD，将成为未来主流的显示技术之一。在东北证券看来，与传统的LCD相比，OLED具备轻薄、响应时间短、对比度高、可视角范围大等特点，特别适合可穿戴、VR等设备，其中柔性显示需求是OLED取代LCD的重要驱动力。 融通领先基金经理刘格菘认为，从当前消费市场情况看，消费电子行业的投资在于存量时代此消彼长的机会，预计OLED将会逐步取代LCD，OLED屏幕有望成为两年后的标准配置，随之而来的将是巨大的投资机会。 沪上某规模较大的私募基金研究员表示，在消费电子更新换代日趋快速的今天，技术进步不仅可以带来更好的用户体验，随之而来的还有生产成本的大幅降低。从OLED屏幕价格看，由于生产商良品率提升，使得价格大幅降低，接下来将从高端领域迅速普及到中端领域，需求也将得以爆发式增长。 国泰君安研报显示，当前智能机竞争进入白热化，终端大牌导入OLED意愿强烈，此前受制于价格高企和供给不足两方面的瓶颈，导入速度较慢。从今年开始，面板巨头产能相继释放，加上价格降低，手机市场大规模替代LCD的趋势不可逆转。 从国内公司布局情况看，东北证券数据显示，华星光电、深天马A等公司产品预计今年四季度就会实现量产，京东方A等公司产品将于明年进行量产。 在3月份以来的反弹中，互联网金融、高送转、智能驾驶等概念板块遭到资金轮番追逐，在近期市场持续震荡的情况下，机构对于确定性增长板块更加关注，趋势向好的OLED板块开始受到机构关注。 从机构调研情况看，在涉及OLED产业链的面板、装备、驱动、触摸屏4个环节中，相关公司均受到机构投资者的调研。其中国联、浙商等券商及挪威中央银行、美林公司等机构调研了面板厂商深天马A；华商、建信、天弘等基金公司及华创、东兴、民生等券商调研了装备厂商东旭光电；驱动芯片厂商中颖电子年内受到9批50家机构调研，包括嘉实、南方、富国、国联安等20多家基金公司；华夏、上投摩根等基金以及信达证券、民森资本、展博投资等39家机构调研了触摸屏厂商欧菲光。 在华南地区某绩优基金经理看来，管理规模较大的基金，不能像规模较小的私募那样可以快进快出，最重要的是对产业趋势的前瞻性把握，尤其是判断接下来两年左右可以逐步爆发的行业。按照企业周期理论，在企业刚刚处于向好的成长期介入，然后随着产品逐步推向市场，股价也开始节节走高，当公司产品步入成熟期后，股价上涨接近尾声时，再慢慢逐步卖出，可以获得高额回报。 |
