据国家邮政局网站，日前，国家邮政局召开会议强调完善邮政快递领域市场制度规则，旗帜鲜明反对“内卷式”竞争，为建设全国统一大市场贡献行业力量。 国家邮政局最新披露，截至7月9日，今年以来我国快递业务量已突破1000亿件，比2024年提前了35天。“十四五”以来，快递量连续5年突破1000亿件（2023年1320.7亿件，同比+19.4%，2024年突破1750.8亿件，同比+21.5%）。异地快递贡献超88%增量，2025年前5月同比增长21.5%。 要破除“内卷式竞争”，除了技术赋能、服务创新外，“出海”以及向农村市场“下沉”，是开拓增量空间、减少“存量内卷”的关键路径。 展望后市，国内机构预测社会物流总额2025年或突破380万亿元。华经产业研究院预计2025年物流装备市场规模达3719.7亿元，CAGR 5.14%。 具体到A股市场，光大证券认为，当前快递单价触底，CR8指数达到84.0，市场集中度提升。可关注具有成本控制优势的龙头、拥有自动化分拣与冷链技术的企业，以及更具弹性的跨境与供应链服务商。 国家邮政局“反内卷”（受益概念股）：顺丰控股(002352)、圆通速递(600233)、申通快递(002468)、韵达股份(002120) |
