2015年2月26日周四展望：重点布局十大板块优质股

　　投资要点

　　一周观点：

　　本周(2015.2.9-2015.2.15)在大盘蓝筹引领市场大幅反弹的环境下，中证军工指数大涨4.14%，略微跑输沪深300指数，受通信板块带动，信息导航通信类个股延续强势，如海兰信、欧比特、佳讯飞鸿等。近期上市公司陆续进入年报及业绩预报发布期，业绩和分红开始成为驱动市场的核心因素。对某些成长性被过度预期的行业和公司，业绩披露期是一个风险期；国防军工行业的业绩难有爆发性增长，不过，军费稳定增长较少受到经济周期影响，国防军工行业的改革强力推进，这个行业的业绩和增长有了相对较高的确定性。军工行业的机会(同时也是有利大环境下的不确定性)，在于国家安全形势和改革红利释放。继续推荐民参军、信息化建设、航空海洋装备和军企改制四条主线。敬请关注我们此后陆续推出的行业和上市公司深度报告。

　　行业动态：

　　1、重大专项工程中心与电科院推广信息应用产业

　　2、061基地更名为航天科工贵州航天技术研究院

　　3、解放军举行北斗导航作战演练已初步形成战力

　　4、国防科技工业十三五规划总体思路获通过

　　上市公司动态：

　　1、东方通获二级军工保密资格

　　2、振芯科技去年业绩扭亏为盈实现净利润5032万元

　　3、TCL集团2.8亿入股七一二进入军用通信领域

　　4、光电股份非公开发行股票获国资委批复

　　风险提示：1。军工改革停滞或进展缓慢；2。市场风格重回低估值蓝筹。