巨丰收评：化工板块持续上行
盘面简述 周四，A股震荡反弹，科创板领涨。盘面上，电子化学品、化学原料、化学制品、化肥、农药兽药、半导体、生物制品、保险、化学制药、医疗服务、化纤、多元金融等涨幅居前，采掘、电机、风电设备、船舶制造、光伏设备、电力行业、有色金属、煤炭、钢铁等行业小幅回调。题材股方面，光刻机、高带宽内存、创新药、CRO、化工原料、中芯概念等涨幅居前，可燃冰、海工装备、超导概念、油气设服、减速器、海洋经济、核电核能跌幅居前。 热点板块 化工股反复活跃，恒光股份20cm涨停，中毅达、华尔泰、江苏索普涨停，迪尔化工、奥克股份、江天化学涨逾10%。 光刻机板块走高，新莱应材、海立股份、凯美特气涨停，华特气体涨超10%，波长光电、联合光电、中瓷电子、久日新材、国林科技等跟涨。 医药股午后涨幅扩大，奥赛康、康弘药业、华东医药涨停，热景生物、泽璟制药等科创板医药股集体拉升。 消息面 商务部：打造一批“人工智能+消费”场景 国务院办公厅转发商务部《关于支持国际消费中心城市培育建设的若干措施》，办好中国国际消费中心城市精品消费月，增加优质商品和服务供给。推动人工智能、虚拟现实、大数据等技术在消费领域深化应用，打造一批“人工智能+消费”场景。持续开展消费品以旧换新，加快推广智能家居、智能家电、智能网联新能源汽车等产品。 南向资金再现历史级流入：首季扫货逾4200亿港元 自春节以来，由DeepSeek带动的AI叙事引发了内外资对港股的新一轮抢筹。数据显示，截至3月26日，南向资金今年一季度已累计净流入约4233.54亿港元。这一数字不仅已经超过2024年净流入8078亿港元的一半，更是高于2022及2023年全年的流入规模。 2025年1—2月份全国规模以上工业企业利润下降0.3% 国家统计局数据显示，1—2月份，全国规模以上工业企业实现利润总额9109.9亿元，同比下降0.3%。规模以上工业企业中，国有控股企业实现利润总额3487.7亿元，同比增长2.1%；股份制企业实现利润总额6739.2亿元，下降2.0%；私营企业实现利润总额2209.9亿元，下降9.0%。采矿业实现利润总额1410.3亿元，同比下降25.2%；制造业实现利润总额6395.1亿元，增长4.8%；电力、热力、燃气及水生产和供应业实现利润总额1304.5亿元，增长13.5%。主要行业利润情况有升有降。 巨丰观点 周四，A股三大指数集体低开，沪指低开0.18%，深成指低开0.31%，创业板指低开0.44%。可控核聚变、工业金属、可燃冰板块开盘跌幅超过1%。 在市场热点领域，早盘人形机器人、芯片、光刻机、医药生物等科技板块开盘后震荡上行。权重股方面，大金融板块集体走高，包括保险、银行、证券、多元金融以及期货概念均同步上涨。午后，创新药、光刻机涨幅扩大，B股指数、房地产、电力、机器人概念走低。股指在日内高点附近震荡。 在下跌方面，海洋经济板块连续2天回调，船舶和风电板块领跌，同时能源板块也出现回调，采掘、电力、光伏、电网设备以及煤炭板块集体回调。 总体而言，金融与科技板块携手上涨，推动沪指接近3400点。然而，市场抛压再次显现，股指未能实现突破。鉴于近期成交量未能有效放大，投资者可以考虑在价格较低时增加仓位，但应避免盲目追涨热门板块。 从长期趋势来看，巨丰投顾认为，在政策刺激下，A股与经济有望同步出现向上的拐点，制造业PMI数据重返荣枯线上方，市场将震荡上行。具体投资方向上，建议关注维持高景气度的半导体、消费电子、人工智能、机器人、低空经济等领域的增量机会；对于风险偏好较低的投资者，可关注中证A500ETF、沪深300ETF等宽基基金。 |
