据交通运输部官网，近日，交通运输部、国家发改委、工信部等11个部门联合发布《推动新能源重卡规模化应用实施方案》。到2030年新能源重卡渗透率达到40%，保有量突破160万辆，占总保有量的20%左右。 统计显示，我国有将近900万辆重型货车，不足汽车保有量的3%，但氮氧化物排放量却高达75%，在“双碳”之下，新能源重卡“渗透、置换”市场空间相当大。 2025年就是新能源重卡爆发式增长的一年，全年销量23.32万辆，同比增长182%，增幅比2025年1-11月的178%，扩大近4个百分点，呈现持续向好趋势。2025年全年市场渗透率成功突破25%，当年12月，渗透率更是历史性跨越50%，新能源重卡已跻身重卡三大核心车型之一。 尤其是，2025年1-12月依次演绎了“12连大涨”，除1月因春节假期影响导致同比涨幅低于100%外，其余11个月的同比涨幅均大于100%、呈现了翻倍大涨态势。12月销量更是达到45871辆，同比大涨198%，环比大增62%，呈现同环比“双大涨”的强劲发展态势。 进入2026年，虽然新能源重卡购置税正式从减免变为减半征收，但销量仍保持较高增速。26Q1国内新能源重卡累计销售43908辆，近年来一季度首次销量超过4万辆，创近8年同期新高，同比增长45%。其中，3月国内新能源重卡实销20403辆，创史上同期最高，同比增长35.8%。 且政策端仍持续发力，26年4月底，中办、国办发布《关于更高水平更高质量做好节能降碳工作的意见》，明确要求积极发展电动（氢能）重卡。 展望后市，行业预测显示，2026年新能源重卡仍有望保持较高增速，全年销量预计达到30万至35万辆，渗透率将冲击35%至40%的关键门槛，正式进入规模化渗透与高质量发展的新阶段。 具体到A股市场，受益于政策驱动与技术降本“双轮发力”，新能源重卡行业有望迎来新一波成长，行业估值或将提升。可关注在氢燃料重卡、换电重卡领域优先布局的公司。 11部门联手“推动新能源重卡规模化应用”，行业或迎来新一波成长（受益概念股）如下： 双杰电气（300444）公司新能源重卡换电业务稳步发展，目前已经形成集成式重卡换电站、模块化重卡换电站与换电系统总成等产品，业务合作伙伴有福田汽车（600166）、北奔重汽等新能源整车厂及三一重工（600031）、汉马科技（600375）等行业客户。远东传动（002406）公司在新能源商用车市场占有率较高，目前已向三一新能源重卡等新能源重卡车企配套。 |
