计算机行业：360借壳、阿里披露季报 关注信息安全和云计算等投资机会
核心观点及投资建议。 360拟借壳江南嘉捷,或激发市场对A股企业级信息安全公司的进一步关注。三六零科技股份有限公司(以下简称360公司)是我国最大的互联网公司之一,拟借壳江南嘉捷登录A股。注入上市公司的360公司负责集团的2C业务,企业级信息安全业务由其参股公司奇安信运营。A股企业级信息安全公司盈利能力目前优于奇虎360的对应业务,360公司的上市或激发资本市场对A股企业级信息安全公司的进一步关注。建议关注:启明星辰(2016年营收19.27亿元,归母净利2.65亿元;由云安全产品逐渐转向云安全服务;公司业绩主要在第四季度体现,根据中报订单和存货的快速增长全年有望较快增长)、美亚柏科(信息安全行业中电子数据取证领军企业; 实际控制人近期披露拟增持公司股份不低于3000万元,11月1日公司披露其已增持约50万股)。 阿里云营收最新季度同比增长99%,云计算市场持续高增长。阿里云的高增长一方面反映云计算市场的持续火热,一方面反映云计算市场高增长的同时逐渐出呈现马太效应。A股中,建议紧抓云业务布局领先的龙头公司: 用友网络(ERP等企业管理软件龙头,用友云业务覆盖IaaS、PaaS,2017前三季度云服务营收同比增长70.6%)、广联达(建筑信息化龙头企业,云计价产品稳定成长,在6个试点地区继续推进云转型年服务费模式的推广,用户转换比例稳步提升,业绩逐渐释放)。 第二届人工智能前沿大会在硅谷召开,建议关注AI与业务场景深度结合的公司。第二届人工智能前沿大会(AIFrontier)在11月3-5日在美国硅谷圣克拉拉会展中心盛大举行。麦肯锡在本次大会中指出,AI在农业、消费领域、自动驾驶、能源、金融、健康、制造业、媒体、旅行、物流等领域均有着广泛的应用。A股中,建议关注AI与业务场景深度结合的公司:海康威视(AI+安防)、中科曙光(研制出首款搭载寒武纪AI芯片的服务器)、中科创达(嵌入式AI)、科大讯飞(AI+语音龙头,AI+教育、司法、医疗影像业务稳步推进)、四维图新(智能驾驶战略涵盖“芯片+算法+软件+地图”)。 |
